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大摩强收益债券:业绩长期领跑,行情把握精准
 

  摩根士丹利华鑫强收益债券型证券投资基金(简称“大摩强收益债券”)是摩根士丹利华鑫基金管理有限公司旗下的一只一级债券型基金。该基金设立于2009年12月,截至2017年四季度末,该基金的资产规模为13.59亿元,份额为8.13亿份。

  历史业绩:业绩稳定增长,长短期业绩皆优。根据天相数据统计,截至2018年4月20日,该基金自成立以来净值增长率高达77.70%。最近五年的净值涨幅为45.23%。最近三年来的净值增长率为19.40%。该基金不但长期业绩稳定,短期业绩同样处于同类上游水平。基金最近一年来净值增长率为4.61%。

  投资风格:注重长期稳健回报,行情把握精准。该基金通过分析经济增长、通货膨胀、收益率曲线、信用利差等指标来发现固定收益市场中存在的各种投资机会,并根据这些投资机会的相对投资价值构建投资组合。2014年初央行陆续出台一系列定向宽松政策,而股票市场经过调整后,估值相对安全,该基金2013年底加仓布局可转债,又在2014年三季度迅速降低可转债占比,充分分享2014年的可转债上涨行情。该基金精准把握市场行情,为投资者赢得优异的长期回报。

  基金经理:经验丰富,业绩稳定。基金经理张雪,中央财经大学国际金融学硕士,CFA。2014年11月加入摩根士丹利华鑫基金管理有限公司,2014年12月起任大摩强收益债券基金。在她任职期间,该基金阶段收益率为25.79%,比同期同类型基金平均收益高11.20%。张雪掌管的其它基金业绩表现均位于同类型前列。

  投资建议及风险提示:大摩强收益债券属于证券市场中的中低风险品种,预期收益和预期风险高于货币市场基金,低于一般混合型基金和股票型基金。适合风险承受能力较弱,并期望获得稳定增值的投资者长期持有。

  注:本信息仅代表专家个人观点仅供参考,据此投资风险自负。

(摘自中证网 2018-04-23)
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